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Ein Unternehmen kann ein positives Nettoergebnis, aber einen negativen Cashflow für dasselbe Jahr haben, wenn es die periodengerechte Abrechnungsmethode anwendet, um Einnahmen und Ausgaben zu erfassen. Bei der Accrual-Methode der Rechnungslegung kann der Nettoertrag durch nicht zahlungswirksame Einnahmen erhöht werden, die den Cashflow nicht beeinflussen, wohingegen der Cashflow durch tatsächliche Barauszahlungen gemindert werden kann, die möglicherweise nicht als Aufwandsabzug für das Nettoeinkommen betrachtet werden. In der Folge können ausreichende nicht zahlungswirksame Einnahmen dazu beitragen, einen positiven Nettoertrag zu erzielen, jedoch können ausreichende Barauszahlungen, die keine Aufwendungen darstellen, zu einem negativen Cashflow führen, der ansonsten gleich ist.
Nettoeinkommen
Der Reingewinn ist ein Buchgewinn, der nicht anhand der Einzahlungen und Auszahlungen gemessen wird. Unternehmen können Kreditverkäufe tätigen und erhalten zu diesem Zeitpunkt keine Barzahlungen von Kunden, erzielen jedoch weiterhin Einnahmen aus der Berechnung des Nettoeinkommens. Inzwischen verzeichnen die Unternehmen keine Mittelzuflüsse aus den Verkäufen. Unter der Annahme, dass ein Unternehmen für die angefallenen Aufwendungen Bargeld gezahlt hat und keine weiteren Mittelzuflüsse für das Jahr bestanden, hätte das Unternehmen, da die Einnahmen die Aufwendungen überstiegen, ein positives Nettoergebnis, aber einen negativen Cashflow für das Jahr.
Vermögenszuwachs
Der Cashflow für dasselbe Jahr kann durch andere Barauszahlungen, die nicht als angefallener Aufwand gezählt werden und den Nettoertrag nicht mindern, weiter reduziert werden. Die zur Erhöhung bestimmter betrieblicher Aktiva für das Jahr gezahlten Geldmittel, wie z. B. der Kauf von Lagerbeständen, stellen eine Form des Mittelabflusses dar, die, wenn sie groß genug ist, den gesamten Cashflow negativ beeinflussen könnte. Unternehmen können auch bestimmte Ausgaben für die Zukunft vorzeitig zurückzahlen, die erst im Laufe der Zeit als entstandene Kosten erfasst werden. Während die gesamten Vorauszahlungen für den Cashflow abgezogen werden, wird nur ein Teil davon als angefallener Aufwand für das Jahr für das Nettoergebnis abgezogen.
Haftungsrückgang
Die Unternehmen leisten auch Barzahlungen, um die Verbindlichkeiten aus dem operativen Geschäft zu reduzieren, nämlich verschiedene Verbindlichkeiten. Bei den Verbindlichkeiten handelt es sich um aufgelaufene Aufwendungen aus früheren Perioden, die nicht in bar bezahlt wurden. Zum Zeitpunkt des Aufwands der Ausgaben wurde das Nettoergebnis reduziert, während der Cashflow nicht beeinflusst wurde. Im Jahr der Auszahlung einer ausstehenden Verbindlichkeit haben die Barauszahlungen jedoch keine Auswirkungen auf das Nettoergebnis, reduzieren jedoch den Cashflow für das Jahr. Wenn alle Verbindlichkeiten im selben Jahr fällig sind, kann die gesamte Barauszahlung dazu führen, dass der Cashflow negativ ist.
Bargeldumlauf
Der Gesamt-Cashflow beinhaltet auch den Mittelabfluss aus nicht operativen Tätigkeiten, insbesondere der Investitions- und Finanzierungstätigkeit. Investitionskäufe und die Rückgabe des geliehenen Kapitals sind zwei Hauptquellen für den Mittelabfluss. Während Investitionsverluste aus Investmentverkäufen in Investitionstätigkeit und Zinsaufwendungen für Fremdkapital bei Finanzierungstätigkeiten Abzüge für den Nettoertrag darstellen, sind die Höhe der Investitionskäufe und der Betrag der Kapitalrückzahlung größere Abzüge für die Berechnung des Cashflows. Je größer die Differenz zwischen den beiden Arten von Subtraktionen in ihren relativen Beträgen ist, desto wahrscheinlicher wird der Cashflow negativ und das Nettoeinkommen bleibt positiv.