Wie berechnet man die Cap Rate?

Anleger verwenden Kapitalisierungsraten, um die voraussichtlichen Renditen von als Finanzinvestition gehaltenen Immobilien zu vergleichen. Eine einfache Formel berechnet die Rendite, die eine Immobilie erzielen kann, indem der erwartete Nettomietbetrag durch den Wert der Immobilie geteilt wird. Anleger vergleichen normalerweise die Kapitalisierung oder "Cap" -Raten, wenn sie sich für den Kauf zwischen Anlageimmobilien entscheiden. Beispielsweise kann ein Investor eine Immobilie mit einem Cap-Satz von 12 Prozent zumindest kurzfristig für rentabler halten als eine Immobilie mit einem Cap-Satz von 9 Prozent.

Die Cap Rate berechnet die Rendite einer Geldinvestition.credit: stuartmiles99 / iStock / Getty Images

Schritt

Berechnen Sie das jährliche Bruttoeinkommen der Immobilie. Bei den meisten Anlageobjekten ist das Bruttoeinkommen die Miete. Einige Immobilien generieren jedoch Geldmittel aus anderen Quellen, beispielsweise Münzwaschmaschinen. Ein Apartment kostet beispielsweise 1.200 US-Dollar pro Monat, das erwartete Bruttoeinkommen beträgt daher 14.400 US-Dollar pro Jahr.

Schritt

Addieren Sie die voraussichtlichen jährlichen Kosten für die Immobilie. Alle Mieteinheiten sind mit Betriebskosten ausgestattet. Dazu gehören Grundsteuern, Gefahrenversicherungen, Wartungsrechnungen und Gebühren für die Hausverwaltung. Nehmen Sie beispielsweise an, Sie zahlen 850 US-Dollar für Wartung, 750 US-Dollar für Steuern und 800 US-Dollar für Versicherungen pro Jahr für eine Mieteinheit. Die jährlichen Gesamtkosten betragen 2.400 US-Dollar.

Schritt

Ziehen Sie die jährlichen Ausgaben vom Bruttojahreseinkommen ab. Dadurch erhalten Sie das Nettoeinkommen der Immobilie. Bei einem Jahreseinkommen von 14.400 US-Dollar und Kosten von 2.400 US-Dollar hat ein Mietobjekt beispielsweise ein Nettoeinkommen von 12.000 US-Dollar.

Schritt

Teilen Sie den Nettoertrag durch den ursprünglichen Kaufpreis der Immobilie. Angenommen, Sie haben die Wohnung für 150.000 Dollar gekauft. Das Nettoeinkommen von 12.000 USD wird durch einen Kaufpreis von 150.000 USD geteilt.06.

Schritt

Wandeln Sie die Dezimalzahl, die sich aus der Division des Nettoeinkommens nach Kaufpreis ergibt, in einen Prozentsatz um. In diesem Beispiel entspricht die Cap-Rate von 0,06 einer Cap-Rate von 6 Prozent.