So richten Sie einen Private Equity-Fonds ein

Private Equity unterscheidet sich von Public Equity dahingehend, dass die Eigentumsanteile nicht aktiv gehandelt werden. Öffentliche Unternehmen handeln mit ihren Aktien an Börsen wie der NYSE und der NASDAQ. Private-Equity-Fonds sind Investmentpartnerschaften, die zum Erwerb von Unternehmen errichtet wurden. Investitionen in Private-Equity-Fonds gelten als illiquide, da die Investition in der Regel eine zeitliche Verpflichtung von mehreren Jahren erfordert.

Investitionen in Private-Equity-Fonds erfordern in der Regel ein längeres Engagement.credit: Mike Watson Images / Moodboard / Getty Images

Schritt

Entwürfe für Partnerschaftsdokumente. Alle Private-Equity-Fonds sind rechtlich als Partnerschaften strukturiert. Die Betreiber des Fonds werden als Komplementäre bezeichnet. Kommanditisten sind die Anleger des Fonds. Ein Anwalt muss das Dokument erstellen, um sicherzustellen, dass es korrekt strukturiert ist, und die meisten Fonds werden genügend Investoren benötigen, um den Fonds mit mehreren zehn Millionen Dollar Kapital zu starten.

Schritt

Definieren Sie die Richtlinien für das Anlageportfolio. Alle Private-Equity-Fonds haben bestimmte Anlagekriterien. Einige Fonds kaufen nur Unternehmen in bestimmten geografischen Regionen, während andere nur Unternehmen einer bestimmten Größe oder in einer bestimmten Branche kaufen.

Schritt

Investoren um Geld bitten. Die meisten Private-Equity-Fonds erfordern eine Mindestinvestition von 250.000 USD oder mehr. Private-Equity-Fonds werden in der Regel nur zugelassenen Anlegern im Sinne der Securities and Exchange Commission (SEC) angeboten. Hier hilft ein gutes Kontaktnetz oder eine Liste vermögender Investoren.

Schritt

Kaufen Sie Unternehmen für Ihr Portfolio. Die Größe und das Ziel des Fonds bestimmen den Ansatz für die Auswahl von Unternehmen für eine Anlage durch den Fonds. Wirtschaftsanwälte, CPA-Unternehmen und Geschäftsmakler sind großartige Ressourcen, um potenzielle Portfoliounternehmen zu finden.

Schritt

Verteilen Sie die Erträge an Ihre Anleger. Alle Gewinne eines Private-Equity-Fonds werden an die Anleger verteilt, die das Kapital für die Verwaltung des Fonds bereitstellen. Je besser die Erträge, die Sie erwirtschaften, desto glücklicher werden Ihre Anleger sein. Die meisten Unternehmen verteilen ihre Einnahmen vierteljährlich.