Konventionelle Darlehen gegen FHA-Darlehen

Seit Jahrzehnten unterstützt die Federal Housing Administration Hypothekenbewerber, die keine herausragenden Leistungen erbringen, bei der Refinanzierung und beim Erwerb von Eigenheimen. Herkömmliche Kredite sind jedoch für die meisten Hypothekenkäufer das klassische Darlehen der Wahl. Die Regierung versichert FHA-Darlehen, die von zugelassenen Kreditgebern vergeben werden, und deckt sie bei Ausfall des Kreditnehmers ab. Riskantere herkömmliche Kredite können ebenfalls versichert sein, jedoch nicht vom Bund.

Paar unterschreibt einen FHA-Kredit: Goodluz / iStock / Getty Images

FHA bietet eine einfachere Berechtigung

FHA-versicherte Kredite haben im Vergleich zu herkömmlichen Kredite relativ milde Qualifikationskriterien, wenn

• Kredit-Scores und Kredit-Geschichte
• Beleihung oder Anzahlung
• Verschuldungsquote

Die FHA erlaubt eine Bonität von 500 bei einer Anzahlung von 10 Prozent; und 580 Punkte, 3,5 Prozent weniger. Der maximale Beleihungswert für Refinanzierungen und Käufe beträgt 96,5 Prozent. Es ist auch ein Verzeihungsschaden für vergangene Kreditunfälle, sodass Sie sich früher für eine neue Hypothek qualifizieren können, wenn Sie Insolvenz, Zwangsvollstreckung oder andere schwere Kreditausfälle hatten. Das FHA neigt auch dazu, hoher Schuldenlast toleranter zu sein. Es erlaubt im Allgemeinen einen höheren DTI als bei herkömmlichen Kreditgebern.

Konventionelle Darlehen weisen höhere Kreditlimiten auf

Sie können einen höheren Kreditbetrag mit einem herkömmlichen Darlehen erhalten. Konventionelle Kredite für Fannie Mae und Freddie Mac haben eine konformes Kreditlimit von 417.000 US-Dollar für Einfamilienhäuser in den meisten Regionen des Landes. Sie haben in bestimmten teuren Gegenden des Landes höhere Grenzwerte von 625.500 USD und 938.250 USD. Kredite, die die entsprechenden Kreditlimits überschreiten, werden als bezeichnet Jumbo-Darlehen.

FHA-Kredite sind nicht für High-End-Kredite gedacht. Die FHA-Darlehenslimits liegen in den Niedrigpreisgebieten des Landes so niedrig wie die hohe Spanne von 200.000 USD und erreichen in den meisten Hochpreisgebieten bis zu 625.500 USD. Nur ein paar Landkreise in Hawaii qualifizieren sich für etwas höhere FHA-Kreditlimiten.

FHA-Darlehen haben höhere Kosten

Sie zahlen eine private Hypothekenversicherung für herkömmliche Kredite, wenn Sie weniger als 20 Prozent Anzahlung haben. Sie zahlen die staatliche Hypothekenversicherung für FHA-Kredite unabhängig von der Anzahlung. Die Zinssätze für die Hypothekenversicherung variieren je nach Kreditgeber und hängen von den Eigenschaften Ihres Darlehens und Ihren Kreditpunkten ab. Die FHA-Versicherung kostet jedoch im Allgemeinen mehr als der PMI. Zusätzlich zu zahlen Hypothekenversicherungsprämie Bei Abschluss der FHA zahlen Sie laut Bankrate.com in der Regel einen höheren Satz auf die Jahresprämie.

Der Zinssatz eines FHA-Darlehens kann niedriger sein als der eines herkömmlichen Darlehens. Die höheren Kosten der FHA-Hypothekenversicherung können jedoch einen wettbewerbsfähigen Zinssatz ausgleichen, so dass FHA-Kredite im Laufe der Zeit teurer werden, wenn Sie sie erhalten und bezahlen.

Underwriting und Finanzierung Turn Time Vary

Private Kreditgeber vergeben FHA-Kredite und konventionelle Kredite. Die FHA stellt den Kreditgebern lediglich qualifizierende Richtlinien und eine Versicherungspolice zur Verfügung. Daher können FHA-Kredite und konventionelle Kredite dieselbe Zeit für die Bearbeitung und den Abschluss benötigen. Das Volumen der Antragsteller, die Ressourcen des Kreditgebers und die Komplexität einer einzelnen Darlehensdatei wirken sich auf die Genehmigungszeit aus. Ein typischer Abschluss einer Hypothek dauert 30 bis 45 Tage vom Anfang bis zum Ende. Bei einer reibungslosen Transaktion kann es jedoch nur zwei Wochen dauern, und bei Komplikationen kann es bis zu zwei Monate oder mehr dauern.

Von FHA genehmigte Kreditgeber und Eigenschaften sind schwerer zu finden

Die FHA arbeitet nur mit zugelassenen Kreditgebern. Wenn Sie eine Eigentumswohnung finanzieren, müssen außerdem der Hausbesitzerverband und der Eigentumswohnungskomplex von der FHA genehmigt werden. Suchen Sie nach FHA-genehmigten Kreditgebern und FHA-genehmigten Condo-Projekten auf ihrer Website.